Latam Airlines capta US$ 800 milhões em títulos com vencimento em 2031 e usará os recursos para antecipar pagamento de dívida mais cara
Por Marcel Cardoso Publicado em 27/06/2025, às 08h55
A Latam Airlines anunciou na última quinta-feira (26), a emissão de títulos garantidos no valor de US$ 800 milhões nos mercados internacionais, com vencimento em 2031 e taxa de juros anual de 7,625%.
A informação foi comunicada por meio de fato relevante à Comissão para o Mercado Financeiro (CMF), do Chile. A operação teve forte adesão do mercado, com excesso de demanda de cerca de quatro vezes o valor ofertado, reunindo mais de 230 investidores globais.
Com os recursos obtidos, a companhia pretende quitar antecipadamente títulos que venceriam em 2029, no valor de US$ 700 milhões (R$ 3,84 bilhões), e que possuem uma taxa de 13,375% ao ano.
A substituição dos papéis permitirá à Latam reduzir o custo da dívida em mais de 570 pontos-base, além de eliminar o último título de alto cupom de sua estrutura de capital. Segundo a empresa, a medida deve gerar uma economia líquida de aproximadamente US$ 33 milhões (R$ 181,1 milhões) por ano em pagamentos de juros.
A companhia aérea também projeta um impacto contábil único de cerca de US$ 104 milhões (R$ 570,8 milhões) na Demonstração de Resultados do terceiro trimestre de 2025. Após a operação, a companhia aérea não terá vencimentos relevantes até 2030.
De acordo com Ricardo Bottas, CFO do Latam Airlines Group, essa foi “a maior transação em dólares realizada por uma empresa estabelecida no Chile até o momento em 2025” e atingiu “a menor taxa de juros para uma companhia aérea latino-americana nos últimos quatro anos”.